1、與生物制藥及制藥加工、醫(yī)療設(shè)備和包裝的現(xiàn)有產(chǎn)品線相輔相成，包括杜邦 Liveom有機(jī)硅解決方案和 Tyveke特衛(wèi)強(qiáng)@醫(yī)療包裝。
2、加強(qiáng)杜邦在快速增長且低周期性的醫(yī)療健康市場中的地位。收購?fù)瓿珊?，杜邦合并收入的約 10% 將來自醫(yī)療健康業(yè)務(wù)。
3、增進(jìn)一流的先進(jìn)制造能力，以及與全球規(guī)模最為領(lǐng)先的多家醫(yī)療設(shè)備 OEM 廠商數(shù)十年的客戶關(guān)系。
4、收購價(jià)格為 17.5億美元，稅后凈購買價(jià)格為 17.2億美元，需經(jīng)過常規(guī)交易調(diào)整。
5、基于凈購買價(jià)格，收購價(jià)格是2023年預(yù)期EBITDA的15.6倍;算上預(yù)期成本協(xié)同效益約 2000 萬美元，收購價(jià)格是2023年預(yù)期EBITDA的132倍。
6、杜邦預(yù)計(jì)該交易將立即增加其調(diào)整后的每股收益，并在第五年實(shí)現(xiàn)高個(gè)位數(shù)的投資回報(bào)率。
杜邦公司宣布，已與安盈投資（AEA Investors）達(dá)成最終協(xié)議，收購Spectrum 塑料集團(tuán)（以下簡稱“Spectrum”）。購買價(jià)格將從現(xiàn)有現(xiàn)金余額中支付。該交易預(yù)計(jì)將于2023年第三季度末完成，但須經(jīng)監(jiān)管部門批準(zhǔn)并滿足其他慣例成交條件。
Spectrum是特種醫(yī)療設(shè)備和組件先進(jìn)制造領(lǐng)域公認(rèn)的領(lǐng)導(dǎo)者，為排名前26家醫(yī)療設(shè)備OEM廠商中的22家提供服務(wù)。結(jié)構(gòu)性心臟病、電生理學(xué)、手術(shù)機(jī)器人和心血管等快速增長的關(guān)鍵治療領(lǐng)域是Spectrum的戰(zhàn)略重點(diǎn)。
Spectrum擁有2200多名員工，多年來一直保持高個(gè)位數(shù)的增長率。憑借其強(qiáng)勁的財(cái)務(wù)業(yè)績、先進(jìn)的制造專業(yè)知識和以客戶為中心的導(dǎo)向，Spectrum完全符合杜邦公司的戰(zhàn)略目標(biāo)，即向具有長期增長趨勢和吸引力的終端市場提供創(chuàng)新的特種材料和解決方案。
我們關(guān)注Spectrum已有很長一段時(shí)間，我們的團(tuán)隊(duì)對這個(gè)機(jī)會感到非常振奮。我們現(xiàn)有的醫(yī)療健康產(chǎn)品組合已經(jīng)包含了多個(gè)具有一流創(chuàng)新能力、深厚客戶關(guān)系、以及實(shí)現(xiàn)強(qiáng)勁增長和盈利能力的業(yè)務(wù)，Spectrum的加入引人注目，并將與這些業(yè)務(wù)在戰(zhàn)略上相輔相成。通過此次業(yè)務(wù)合并，我們將能夠通過更廣泛、更集成的解決方案組合，為客戶提供更強(qiáng)的創(chuàng)新和制造能力。
“Spectrum是特種醫(yī)療設(shè)備和組件開發(fā)及先進(jìn)制造領(lǐng)域內(nèi)首屈一指的公司?！?安盈投資合伙人Rahul Goyal表示，“通過對商業(yè)和工程組織的投資以及制造業(yè)務(wù)的擴(kuò)展，Spectrum增強(qiáng)了其在醫(yī)療終端市場的能力和產(chǎn)品線，并獲得了顯著的增長和更高的盈利能力。我們很自豪能夠在過去五年中支持Spectrum的轉(zhuǎn)型，并相信杜邦是Spectrum的優(yōu)秀合作伙伴。此次合并創(chuàng)造了理想的定位，可繼續(xù)為關(guān)鍵的醫(yī)療健康應(yīng)用提供卓越的客戶服務(wù)和高度工程化的解決方案。”
顧問團(tuán)隊(duì)
杜邦公司的法律顧問為Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP
Spectrum 和安盈投資的法律顧問為Fried, Frank, Harris, Shriver & Jacobson LLP
財(cái)務(wù)顧問為 Piper Sandler Companies
關(guān)于安盈投資
安盈投資（AEA Investors LP）由洛克菲勒（Rockefeller）、梅?。∕ellon）和哈里曼（Harriman）家族財(cái)團(tuán)以及S.G. Warburg & Co.于1968年創(chuàng)立，作為管理大量資產(chǎn)的精選行業(yè)家族辦公室的一家私人投資機(jī)構(gòu)。AEA擁有歷經(jīng)多年建立的非凡全球網(wǎng)絡(luò)，其中包括領(lǐng)先的行業(yè)家族、企業(yè)高管和領(lǐng)導(dǎo)者，他們中的許多人作為活躍的個(gè)人投資者與AEA共同投資并/或加入其投資組合公司董事會或擔(dān)任其他顧問角色。如今，AEA在全球擁有約110名投資專業(yè)人士，在紐約、斯坦福、舊金山、倫敦、慕尼黑和上海設(shè)有辦公室。該公司管理的基金擁有約190億美元的投資和承諾資本，包括中間市場公司和小企業(yè)公司的杠桿收購，成長資本和夾層以及高級債務(wù)投資。
來源：杜邦公司公眾號
